9月，保险业正式步入预定利率2.5%时代。

这次调整，重疾险涨价了，3.0%固收型增额寿和养老金从此再无……

先恭喜买到的朋友们，时代的红利你们终究是吃到了。

但如果错过了这次机会，接下来一定要好好了解分红险。

分红险，晚1个月调整

10月起，分红险预定利率就下调至2.0%了，可别小看这0.5%的差距，它可是复利。

所以，现在是买分红险的绝佳窗口期。

监管之所以要给它多1个月的时间调整，理由很简单，倒逼大家将目光放在分红险上。

利率持续下行是未来的大趋势，而保险产品的收益率与市场利率变动高度相关，成熟的保险市场，定是以分红险为主。

内地保险资金大类资产配置结构中，固定收益类资产就占7成，社会无风险利率下行，会影响保险资金的投资收益率表现。

高收益的固收型产品长期锁息，对保险公司来说风险太大。产品早期退保容易有费差损风险，长期不退保，又会面临严重的利差损风险。

不夸张的说，每多卖一单，风险就增多一份，这也是监管持续叫停高收益产品，储蓄险利率一降再降的原因。

而分红险的保证收益稍低，预期收益高，能够减轻保险公司的刚兑压力。在一定程度上，客户与保险公司风险共担，利润共享，长期共赢。

现在固收型产品的预定利率是2.5%，分红险是预定利率2.5%+分红。

所以9月份，不管分红实现率是多少，分红险的收益都要比固收型更好。

相比之下，固收型产品完全没有购买价值，大家都知道该怎么选。

这不，最近都在紧锣密鼓的开展分红险的培训、销售，氛围也是搞起来了。

分红险会让客户从简单的现价对比提升到更为复杂的公司、过往分红数据对比，要做到有法理有数据地呈现，本就不是一件容易的事情。

毕竟分红险在内地沉寂10年又卷土重来，懂的人少之又少，相关的专业知识储备有限，这样的专业素养，就连监管机制也在操心。

什么是分红险？

分红险就是保险公司拿着你的钱去投资，赚到了钱扣除各项费用之后，拿出不低于70%的盈余给你分红。

保底收益写在合同里，一分不多，一分不少。保障你的本金不会损失，还能锁定终身复利。

但预期收益是未知的，计划书上的分红数字只是用于演示，方便理解。

并不是保险公司给咱们画大饼，是监管规定演示红利有上限的，不能用来随意忽悠人。

并且，假如保险公司连续3年实际分红都没有达到预期收益水平，那么后续计划书的演示就要按照过去3年的实际数据来算。

分红险的挑选逻辑

分红险不能无脑选，否则分红落差可能会比较大，主要看这几个维度：

保险公司实力、产品收益，即确定收益和分红收益、过往分红实现率、投资收益率等。

投保分红险，真的很考验保险公司实力，股东背景、偿付能力、风险评级、投资能力等等，各方面衡量的指标有很多。

上面咱讲了，目前我们的分红险包括两部分：2.5%保证的收益+预期分红。

保底收益这部分是确定能拿到手的，收益当然是越高越好。

分红收益就要看保险公司1年下来，是赚还是亏了。赚了钱大头归我们，如果亏了，那分红部分就是0。

毕竟分红险的分红是不保证的，但在低分红或0分红的情况下，表现也不一定会差。

分红险有特殊的投资平滑机制，即便行情有波动，保险公司也不至于年年都不赚钱，年年没有分红。

分红实现率就是指产品过去对客户的预期承诺，实际兑现了多少。

比如计划书上第2年的分红目标是100块，但实际只有60块，那么分红实现率就是60%，目标只完成了6成。

透过历史分红实现率数据，可以看出保险公司履行分红承诺的能力。

另外，不要过度迷信央企保司的分红实现率，比如中国x寿就是一个很好的反面教材。

建议大家可以优先考虑合资的保险公司，老外在诚信以及风控等各个方面，的确是不错的。

比如中英人寿、中意人寿，哪怕今年在监管的严格限制下，多数保险公司分红实现率只能给35%-50%，它们却能做到70%以上，也就是给到客户的收益率能达到3.5%，这个成绩可以说是非常亮眼了。

写在最后

眼下，分红险确实是最好的选择，最差也有2.5%保底不是么。

搏一搏，说不定真就单车变摩托了呢。